能效硬门槛落地：5.24GW组件集采变轨，P型组件迎来终局考验

　　在三峡集团最新启动的5.2415GW光伏组件集中采购中，明确要求满足覆盖N型组件的GB47834 3级能效，实质上在采购入口处直接排除了P型产品，让市场竞争力本就下滑的P型路线面临更直接的考验。

　　5.24GW组件集采，能效门槛升格为准入前置条件

　　在三峡集团2026年10月底公布的2027年第一批框架采购计划中，预估采购总量为19.9078GW，涵盖5.2415GW光伏组件、6.6663GW光伏逆变器以及8GW光伏固定支架。

　　其中在针对光伏组件的具体招标条件中，“GB 47834 3级能效及以上”被明确设为产品的硬性准入要求。 GB47834-2026的适用范围明确限定为“地面用n型晶体硅光伏组件”，这是强制性国家标准发布后，央国企大型集采在准入环节直接排除P型组件的标志性事件。

　　与以往将技术指标纳入综合评分的采购方式不同，此次三峡集团直接将3级能效及以上写入投标产品要求，使能效等级成为参与竞标的前置条件。

　　如果投标产品无法达到国家标准规定的3级能效要求，在资格审查阶段即被排除在外。对不符合能效要求的产品而言，即使报价具有优势，也无法通过这一准入条件。

　　这一变化，标志着P型技术路线在主流新增市场面临更直接的退出压力。

　　N型技术替代加速，P型存量产线遭遇出清压力

　　从市场供给结构看，招投标准入门槛的提升并非骤然发生，而是技术路线更替在采购端的体现。

　　随着TOPCon等N型电池技术规模化生产，组件转换效率和量产成本竞争力持续提升，P型PERC逐渐失去主流新增市场的竞争优势。市场需求与新增产能规划也随之向高效技术路线集中。

　　技术路线的更替已经传导至制造端。部分光伏上市公司在定期报告中披露，旗下P型电池产能已经停产，原有生产设备的后续利用和处置也成为企业需要面对的问题。如*ST亿晶（600537）2026年半年度报告披露其拥有2GW PERC电池产能，但受行业周期性影响该电池产能已经停产，自产电池主要用于配套组件生产。

　　除了*ST亿晶，光伏组件厂商的P型产能的留存状态呈现出明显分化。晶科能源（688223）仍有不到两成的存量PERC电池产能，但组件端已全面转向N型，未提及P型组件在售；东方日升（300118）主力为N型异质结（HJT），但仍保留P型HJT电池产线，定位超薄柔性等特种应用；爱旭股份（600732）的PERC产线正处于向ABC电池技改的退出过程中。另一类公司则未单独披露P型具体比例和P型产能数据，如隆基绿能（601012）上半年BC组件销量占比已超65%，中节能太阳能（000591）组件产能以N型为主，中来股份（300393）的电池与组件业务均为N型TOPCon。此外，晶澳科技（002459）当前电池组件产能全部符合新能效标准，组件业务规模较小的光伏电池厂商钧达股份（002865）则已全面升级为N型TOPCon电池，两家均未显示仍有P型产品在产。

　　对于仍有改造价值的设备，企业可能选择升级转型；而不具备改造经济性的产线，则需要考虑停产和资产处置。设备资产的处理需要周期，工厂车间内的物理清退呈现出渐进轨迹。

　　新国标与政策联动，能效限定值划定生存底线

　　引爆采购端规则调整的技术依据，来自已于2026年6月27日正式发布、并于2027年1月1日起强制实施的国家标准《GB47834-2026》。

　　GB47834-2026将晶体硅光伏组件能效划分为三个等级，并设置最低能效限定值。由于该标准在组件端的适用范围本身即围绕地面用N型晶体硅组件展开，三峡集团在招标条件中要求“满足GB47834 3级能效及以上”，实质上是通过引用该强制性标准，在采购入口处直接排除了P型产品，而非P型组件送检后达不到3级能效被淘汰。

　　与强制性国家标准形成呼应的，还有工信部于2026年10月16日公开征求意见的《光伏制造行业规范条件（2026年本）》。在该征求意见稿中，多晶及P型技术的相关条目被全面剔除，行业管理体系转向以TOPCon、HJT和xBC等高效技术路线设立指标要求。

　　工信部的行业规范条件虽然属于引导性文件，不具备强制性国标的法定约束力，但它在制造端收紧了P型产能的政策支持空间。强制性能效标准把住产品准入，行业规范条件引导制造端调控，两项政策叠加，进一步收窄了P型产能重新回到主流竞标市场的可能。

　　主流市场退场之后，存量产能的余量空间与处置成本

　　虽然在央国企集中采购与国内大基地项目中的准入门槛变高，但各家工厂里的P型产线不会在一夜之间全部熄火关停。

　　至于海外部分价格敏感型市场、国内存量电站的运维替换，以及其他特定应用场景，是否还能为P型组件提供一定的消化空间，还需要结合实际订单、产品认证和当地市场准入要求判断。

　　但即使这些市场仍有一定需求，其实际消化能力能否覆盖庞大的P型存量产能，仍是一个现实问题。企业不仅需要面对停产后闲置设备的减值风险，还要承担产线改造、设备处置和人员安置等成本。

　　当N型技术在成本与效率上取得主导，强制性能效标准适时落地，大型业主随之将标准提前写入采购条件。主流新增市场空间收窄后，光伏制造企业接下来要面对的现实课题，已然转变为存量生产线如何退出，以及相关设备资产该如何处置。